DOM SET XML ELEMENT VALUEでXML要素値を設定した場合，"（クオート）および'（アポストロフィ）記号は" 'にエスケープされません。これは仕様です。
4Dが採用しているXMLライブラリ「xerces-c」は，SAXとDOMで別々のシリアライザーを実装しています。XML SET OPTIONSコマンドのXML String encodingをXML with escaping（デフォルト）に設定した場合，SAX APIのほうは，要素値の" 'も" 'にエスケープしますが，DOM APIは< > &だけをエスケープします。属性値は常にエスケープするべきなので，セレクター指定に左右されません。いずれにしても有効なXMLが出力されるようになっており，パーサーで解析することができます。